Difesa 2.0: un modo più intelligente per investire nel futuro della sicurezza globale

La tecnologia della difesa è uno dei temi di investimento più interessanti del 2025. Questo articolo esplora come gli investitori possono esporsi al settore della difesa attraverso strategie incentrate sulla tecnologia, in particolare quelle che riflettono l’ascesa dei sistemi autonomi, dei droni e della sicurezza informatica. Mettendo in evidenza due ETF di ARK, l’ARK Artificial Intelligence & Robotics UCITS ETF e il Rize Cybersecurity & Data Privacy UCITS ETF, questo articolo esplora opportunità significative per ottenere un’esposizione alle strategie di difesa.

La Difesa È Stata Un Tema Popolare Nel 2025

Durante la prima metà del 2025, gli ETF UCITS globali e europei dedicati alla difesa hanno attirato rispettivamente oltre 4,8 miliardi di dollari e 3,1 miliardi di dollari di afflussi netti, diventando i due temi principali per i nuovi asset netti negli ETF tematici europei, come mostrato di seguito.

Flussi degli ETF tematici UCITS europei – primo semestre 2025

È importante sottolineare che i fornitori emergenti di sistemi di difesa stanno iniziando a dare filo da torcere alle aziende tradizionali del settore. I fornitori tradizionali come Lockheed Martin e BAE si concentrano principalmente sulla produzione di sistemi d’arma, veicoli militari e hardware correlato. Le tensioni geopolitiche, il cambiamento delle priorità in materia di sicurezza nazionale e l’aumento dei budget destinati agli acquisti a livello globale hanno avvantaggiato questi produttori di armi. Allo stesso tempo, tuttavia, le restrizioni ESG hanno impedito a molti investitori europei di partecipare e le recenti corse al rialzo del mercato hanno sollevato preoccupazioni circa le loro valutazioni eccessive.

Fortunatamente, gli investitori hanno significative opportunità di accedere al settore della difesa attraverso allocazioni in tecnologie innovative strettamente legate ai nuovi attori del settore. Queste società emergenti beneficiano degli stessi vantaggi dei fornitori tradizionali della difesa, ma non sono soggette alle restrizioni ESG relative ai produttori di armi.

Ottenere Esposizione Al Settore Della Difesa Attraverso La Tecnologia

L’ETF ARK Artificial Intelligence & Robotics UCITS (“ARKI”) e l’ETF Rize Cybersecurity &; Data Privacy (“CYBR”) si concentrano sulla difesa attraverso la tecnologia.

Questi fondi investono in operatori tecnologici innovativi, dai droni al software e alla difesa informatica, offrendo un modo alternativo per ottenere un’esposizione al settore della difesa senza possedere produttori di armi come Rheinmetall, BAE Systems o Lockheed Martin.  

Fondamentalmente, le stesse forze che determinano le valutazioni dei titoli tradizionali del settore della difesa, ovvero le tensioni geopolitiche, il cambiamento delle priorità in materia di sicurezza nazionale e l’aumento dei budget per gli appalti, stanno alimentando la domanda di queste tecnologie di difesa di nuova generazione.

Esaminiamo queste due strategie di investimento una alla volta:

Soluzione 1: ARKI – Droni, Intelligenza Artificiale E Nuovo Settore Della Difesa

L’ARK Artificial Intelligence & Robotics UCITS ETF (“ARKI”) è un ETF gestito attivamente che investe in società operanti nei settori dell’intelligenza artificiale, dei sistemi autonomi e della robotica.

La robotica e l’intelligenza artificiale sono fondamentali per i più recenti veicoli aerei senza pilota, l’analisi della difesa e l’automazione. L’attenzione di ARKI per queste tecnologie lo rende un’alternativa nel settore della difesa che può trarre vantaggio dalle tendenze di modernizzazione della difesa senza detenere titoli tradizionali del settore.

Consideriamo alcune delle principali partecipazioni di ARKI, che combinano tecnologia e difesa:

• Palantir Technologies (PLTR): una piattaforma leader nel campo dell’intelligenza artificiale e dell’automazione utilizzata da governi e imprese per sviluppare applicazioni software personalizzate. Le piattaforme di Palantir aiutano le agenzie militari e di intelligence a setacciare dati provenienti da fonti disparate e a ricavarne informazioni utili. Il software di Palantir, ad esempio, aiuta l’esercito degli Stati Uniti, anche costituendo la base del suo software di puntamento MAVEN di grande successo, a sfruttare l’intelligenza artificiale per prendere decisioni in più ambiti in modo più rapido e preciso. Questo tipo di intelligence basata sull’intelligenza artificiale è fondamentale per la difesa moderna quanto qualsiasi hardware.
• Kratos Defence & Security Solutions (KTOS): una piccola azienda di tecnologia per la difesa specializzata in sistemi senza pilota. Kratos è nota per lo sviluppo del drone XQ-58 Valkyrie, un velivolo da combattimento collaborativo costruito per i programmi di nuova generazione dell’aeronautica militare statunitense.
• AeroVironment (AVAV): un’azienda che progetta piccoli veicoli aerei senza pilota e munizioni vaganti. AeroVironment è uno dei principali fornitori di piccoli droni per l’esercito statunitense, tra cui il Raven lanciabile a mano e il drone Switchblade trasportabile in uno zaino. Questi droni leggeri dimostrano come la robotica stia ridefinendo la difesa.

In parole semplici, ARKI offre agli investitori esposizione alle aziende che guidano l’aggiornamento tecnologico nel settore della difesa, con un approccio più diversificato e orientato al futuro.

Soluzione 2: CYBR – Proteggere La Linea In Prima Linea Del Digitale

Mentre ARKI offre esposizione ad aziende i cui prodotti eccellono grazie all’integrazione dell’intelligenza artificiale, l’ETF Rize Cybersecurity & Data Privacy (“CYBR”) offre esposizione ad aziende impegnate nella difesa contro le minacce informatiche. Rilevanti per i consumatori ordinari, le aziende e le forze armate, le società di sicurezza informatica forniscono prodotti che difendono da violazioni dei dati, attacchi ransomware, furti di identità e altri attacchi informatici.

Consideriamo alcune delle principali partecipazioni di CYBR:

• CrowdStrike (CRWD): Pioniere nella sicurezza degli endpoint basata sul cloud, il team di ricerca delle minacce guidato dall’intelligence di CrowdStrike, Falcon Adversary OverWatch, ha aiutato un’importante azienda farmaceutica a difendersi da un sofisticato attacco cross-domain. L’avversario ha compromesso le identità, si è infiltrato nel piano di controllo del cloud e si è spostato lateralmente attraverso gli endpoint e gli ambienti cloud. Applicando informazioni sulle minacce in tempo reale e correlando la telemetria tra identità, endpoint e domini cloud, CrowdStrike ha rilevato tempestivamente l’intrusione, allertando e guidando il cliente nella neutralizzazione della violazione prima che i dati critici venissero sottratti.¹
• Cloudflare (NET): l’azienda lavora silenziosamente per proteggere una parte enorme di Internet, con la sua rete globale che blocca milioni di attacchi dannosi ai siti web per mantenere il traffico Internet fluido. Nel 2024, ad esempio, i sistemi di Cloudflare hanno mitigato oltre 21 milioni di attacchi informatici DDoS diretti ai siti web, con un aumento del 53% rispetto all’anno precedente.²

Investendo in CYBR, gli investitori possono accedere alle aziende che difendono dal mondo digitale dagli attacchi dannosi, dai data center aziendali ai laptop personali.

Combinare CYBR E ARKI Per Esporre La Difesa

Sia ARKI che CYBR offrono agli investitori la possibilità di ottenere un’esposizione alla difesa globale contemporanea e all’avanguardia dal punto di vista tecnologico. Per gli investitori preoccupati dai vincoli ESG, entrambi i fondi sono conformi all’articolo 8 dell’SFDR: un investitore che non può acquistare azioni di produttori di armi come Lockheed Martin o BAE può comunque investire nella difesa attraverso questi nomi orientati alla tecnologia, che hanno un’esposizione limitata alle armi da fuoco o alle munizioni e si concentrano invece sull’innovazione nell’intelligenza artificiale e nella sicurezza informatica.

Conclusione

Con l’evoluzione delle priorità in materia di difesa nell’era digitale, gli investitori non devono più affidarsi esclusivamente ai produttori di armi tradizionali per ottenere un’esposizione al settore della difesa. Fondi come ARKI e CYBR offrono un’alternativa innovativa e in linea con i criteri ESG, che sfrutta l’ascesa dell’intelligenza artificiale militare, della robotica e della sicurezza informatica. Per chi è alla ricerca di un’esposizione al settore della difesa in linea con i criteri ESG, le tecnologie digitali rappresentano la nuova frontiera.